Art. 429b. - Art. 429 b : Calculul valorii expunerii activelor - Regulamentul 575/26-iun-2013 privind cerinţele prudenţiale pentru instituţiile de credit şi de modificare a Regulamentului (UE) nr. 648/2012
Acte UE
Jurnalul Oficial 176L
În vigoare Versiune de la: 3 Noiembrie 2025 până la: 31 Decembrie 2025
Art. 429b: Calculul valorii expunerii activelor
(1)Instituţiile calculează valoarea expunerii activelor, exceptând contractele derivate enumerate în anexa II, instrumentele financiare derivate de credit şi poziţiile prevăzute la articolul 429e, în conformitate cu următoarele principii:
a)valoarea expunerii activelor înseamnă o valoare a expunerii astfel cum este prevăzută la articolul 111 alineatul (1) prima teză;
b)operaţiunile de finanţare prin titluri de valoare nu sunt compensate.
(2)Un acord de tipul «cash pooling» oferit de o instituţie nu încalcă condiţia prevăzută la articolul 429 alineatul (7) litera (b) numai în cazul în care acordul îndeplineşte cumulativ următoarele două condiţii:
a)instituţia care oferă acordul de tipul «cash pooling» transferă soldurile creditoare şi soldurile debitoare ale mai multor conturi individuale ale unui grup de entităţi acoperite de acord («conturi iniţiale») într-un cont unic, distinct, aducând astfel soldurile conturilor iniţiale la zero;
b)instituţia realizează acţiunile menţionate la prezentul paragraf litera (a) în fiecare zi.
În sensul prezentului alineat şi al alineatului (3), un acord de tipul «cash pooling» înseamnă, un acord prin care soldurile creditoare sau soldurile debitoare ale mai multor conturi individuale sunt combinate în scopul gestionării numerarului sau a lichidităţilor.
(3)Prin derogare de la alineatul (2) din prezentul articol, un acord de tipul «cash pooling» care nu îndeplineşte condiţia prevăzută la litera (b) de la alineatul menţionat, dar îndeplineşte condiţia prevăzută la litera (a) de la acelaşi alineat nu constituie o încălcare a condiţiei prevăzute la articolul 429 alineatul (7) litera (b) în cazul în care acordul îndeplineşte cumulativ următoarele condiţii:
a)instituţia are un drept executoriu din punct de vedere juridic de a compensa soldurile conturilor iniţiale printr- un transfer într-un cont unic, în orice moment;
b)nu există neconcordanţe de scadenţă între soldurile conturilor iniţiale;
c)instituţia încasează sau plăteşte dobânzi pe baza soldului combinat al conturilor iniţiale;
d)autoritatea competentă a instituţiei consideră că frecvenţa cu care sunt transferate soldurile tuturor conturilor iniţiale corespunde scopului de a include doar soldul combinat al acordului de tipul «cash pooling» în indicatorul de măsurare a expunerii utilizat pentru calcularea expunerii totale.
(4)Prin derogare de la alineatul (1) litera (b), instituţiile pot calcula valoarea expunerii sumelor de încasat şi a sumelor de plătit în numerar din cadrul operaţiunilor de finanţare prin titluri de valoare cu aceeaşi contraparte pe o bază netă numai dacă sunt îndeplinite cumulativ următoarele condiţii:
a)tranzacţiile au aceeaşi dată explicită de decontare finală;
b)dreptul de a compensa suma datorată contrapărţii cu suma datorată de către contraparte este executoriu din punct de vedere juridic în cursul desfăşurării normale a activităţii şi în cazul intrării în stare de nerambursare, al insolvenţei şi al falimentului;
c)contrapărţile intenţionează să deconteze pe o bază netă sau să efectueze o decontare simultană sau tranzacţiile fac obiectul unui mecanism de decontare care are ca rezultat echivalentul funcţional al decontării nete.
(5)În sensul alineatului (4) litera (c), instituţiile pot considera că mecanismul de decontare are ca rezultat echivalentul funcţional al decontării nete doar dacă, la data decontării, rezultatul net al fluxurilor de numerar ale tranzacţiilor din cadrul mecanismului respectiv este egal cu suma netă unică rezultată în cazul decontării nete şi dacă sunt îndeplinite cumulativ următoarele condiţii:
a)tranzacţiile sunt decontate prin acelaşi sistem de decontare sau prin sisteme de decontare care folosesc o infrastructură de decontare comună;
b)mecanismele de decontare sunt susţinute de numerar sau de facilităţi de credit pe parcursul zilei («intraday») menite să asigure că decontarea tranzacţiilor va avea loc până la sfârşitul zilei lucrătoare;
c)orice aspect care decurge din segmentele aferente titlurilor de valoare ale operaţiunilor de finanţare prin titluri de valoare nu interferează cu finalizarea decontării nete a sumelor de încasat şi a sumelor de plătit în numerar.
Condiţia prevăzută la primul paragraf litera (c) este îndeplinită doar când eşecul oricărei operaţiuni de finanţare prin titluri de valoare din mecanismul de decontare poate întârzia doar decontarea segmentului corespunzător aferent fondurilor băneşti sau poate crea o obligaţie pentru mecanismul de decontare, sprijinită de o facilitate de credit asociată.
În cazul în care se înregistrează un eşec al segmentului aferent titlurilor de valoare a unei operaţiuni de finanţare prin titluri de valoare în mecanismul de compensare la sfârşitul perioadei de decontare din mecanismul de decontare, instituţiile scot această tranzacţie şi segmentul corespunzător aferent fondurilor băneşti din setul de compensare şi le tratează pe bază brută.