Art. 2. - Art. 2: Definiţii - Regulamentul 1131/14-iun-2017 privind fondurile de piaţă monetară
Acte UE
Jurnalul Oficial 169L
În vigoare Versiune de la: 9 Ianuarie 2024
Art. 2: Definiţii
În sensul prezentului regulament, se aplică următoarele definiţii:
1."active pe termen scurt" înseamnă active financiare cu o scadenţă reziduală care nu depăşeşte doi ani;
2."instrumente ale pieţei monetare" înseamnă instrumente ale pieţei monetare, astfel cum sunt definite la articolul 2 alineatul (1) litera (o) din Directiva 2009/65/CE, şi instrumentele menţionate la articolul 3 din Directiva 2007/16/CE a Comisiei (1);
(1)Directiva 2007/16/CE a Comisiei din 19 martie 2007 privind punerea în aplicare a Directivei 85/611/CEE a Consiliului privind coordonarea actelor cu putere de lege şi a actelor administrative privind anumite organisme de plasament colectiv în valori mobiliare (OPCVM), în ceea ce priveşte clarificarea anumitor definiţii (JO L 79, 20.3.2007, p. 11).
3."valori mobiliare" înseamnă valori mobiliare, astfel cum sunt definite la articolul 2 alineatul (1) litera (n) din Directiva 2009/65/CE, şi instrumentele menţionate la articolul 2 alineatul (1) din Directiva 2007/16/CE;
4."acord repo" înseamnă orice acord în care una dintre părţi transferă unei contrapărţi titluri de valoare sau orice drepturi legate de astfel de titluri, angajându-se să le răscumpere la un preţ specificat şi la o dată ulterioară specificată sau care urmează să fie specificată;
5."acord reverse repo" înseamnă orice acord în care una dintre părţi primeşte de la o contraparte titluri de valoare sau orice drepturi legate de un titlu sau de o valoare mobiliară, angajându-se să le revândă acesteia la un preţ specificat şi la o dată ulterioară specificată sau care urmează să fie specificată;
6."dare cu împrumut de titluri de valoare" şi "luare cu împrumut de titluri de valoare" înseamnă orice tranzacţie prin care o instituţie sau contrapartea acesteia transferă titluri de valoare, debitorul angajându-se să restituie titluri de valoare echivalente la o dată ulterioară sau la cererea entităţii care efectuează transferul; tranzacţia respectivă este cunoscută ca o tranzacţie de "dare cu împrumut" de titluri de valoare pentru instituţia care transferă valorile mobiliare şi este cunoscută ca o tranzacţie de "luare cu împrumut" de titluri de valoare pentru instituţia căreia îi sunt transferate acestea;
7."securitizare" înseamnă securitizare astfel cum este definită la articolul 4 alineatul (1) punctul 61 din Regulamentul (UE) nr. 575/2013;
8."raportare la piaţă" înseamnă evaluarea poziţiilor la preţuri de închidere direct disponibile, care provin din surse independente, inclusiv cotaţii bursiere, cotaţii electronice sau cotaţii provenite de la mai mulţi brokeri independenţi de renume;
9."raportare la model" înseamnă orice evaluare care trebuie să fie analizată comparativ cu date de referinţă, extrapolată sau calculată în alt mod pe baza uneia sau a mai multor date de piaţă;
10."metoda costului amortizat" înseamnă o metodă de evaluare care ia în calcul costul de achiziţie al unui activ şi ajustează valoarea respectivă pentru amortizarea primelor (sau a sconturilor) până la scadenţă;
11."FPM cu valoare constantă a activului net pentru datoria publică" sau "FPM cu VAN constantă pentru datoria publică" înseamnă un FPM:
(a)care are ca obiectiv menţinerea unei valori constante a activului net (VAN) pe unitate sau pe acţiune;
(b)în care venitul din fond este acumulat zilnic şi poate fi plătit investitorului sau poate fi utilizat pentru a cumpăra noi unităţi sau acţiuni în fond;
(c)în care activele sunt, în general, evaluate conform metodei costului amortizat şi în care VAN este rotunjită la cel mai apropiat punct procentual sau echivalentul acestuia într-o anumită monedă; şi
(d)care investeşte cel puţin 99,5 % din activele sale în instrumentele menţionate la articolul 17 alineatul (7), în acorduri reverse repo garantate cu datorie de stat menţionate la articolul 17 alineatul (7) şi în numerar;
12."FPM cu valoarea activului net cu volatilitate scăzută" sau "FPM cu VAN cu volatilitate scăzută" înseamnă un FPM care respectă cerinţele specifice stabilite la articolele 29, 30 şi 32 şi la articolul 33 alineatul (2) litera (b);
13."FPM cu valoarea activului net variabilă" sau "FPM cu VAN variabilă" înseamnă un FPM care respectă cerinţele specifice stabilite la articolele 29 şi 30 şi la articolul 33 alineatul (1);
14."FPM pe termen scurt" înseamnă un FPM care investeşte în instrumentele pieţei monetare eligibile menţionate la articolul 10 alineatul (1) şi respectă normele privind portofoliul stabilite la articolul 24;
15."FPM standard" înseamnă un FPM care investeşte în instrumentele pieţei monetare eligibile menţionate la articolul 10 alineatele (1) şi (2) şi respectă normele privind portofoliul stabilite la articolul 25;
16."instituţie de credit" înseamnă instituţie de credit, astfel cum este definită la articolul 4 alineatul (1) punctul 1 din Regulamentul (UE) nr. 575/2013;
17."autoritate competentă a FPM" înseamnă:
(a)pentru un OPCVM, autoritatea competentă a statului membru de origine al OPCVM, desemnată în conformitate cu articolul 97 din Directiva 2009/65/CE;
(b)pentru FIA din UE, autoritatea competentă a statului membru de origine al FIA, astfel cum este definită la articolul 4 alineatul (1) litera (p) din Directiva 2011/61/UE;
(c)pentru FIA din afara UE, oricare din următoarele:
(i)autoritatea competentă a statului membru în care FIA din afara UE este comercializat în Uniune fără un paşaport;
(ii)autoritatea competentă a AFIA din UE care administrează FIA din afara UE, în cazul în care FIA din afara UE este comercializat în Uniune pe baza unui paşaport sau nu este comercializat în Uniune;
(iii)autoritatea competentă a statului membru de referinţă în cazul în care FIA din afara UE nu este administrat de un AFIA din UE şi este comercializat în Uniune pe baza unui paşaport;
18."scadenţă legală" înseamnă data la care principalul unui titlu de valoare trebuie rambursat integral, fără ca această rambursare să fie condiţionată de nicio opţiune;
19."scadenţa medie ponderată" sau "WAM" înseamnă durata medie de timp până la scadenţa legală sau, dacă este mai scurtă, durata până la următoarea revizuire a ratei dobânzii la o rată a pieţei monetare aplicată tuturor activelor suport ale FPM, ţinând seama de ponderea relativă a fiecărui activ deţinut;
20."durata de viaţă medie ponderată" sau "WAL" înseamnă durata medie de timp până la scadenţa legală a tuturor activelor suport ale FPM, ţinând seama de ponderea relativă a fiecărui activ deţinut;
21."scadenţă reziduală" înseamnă durata de timp care rămâne până la scadenţa legală a unui titlu de valoare;
22."vânzare în lipsă" înseamnă orice vânzare de către un FPM a unui instrument pe care FPM nu îl deţine în momentul încheierii acordului de vânzare, inclusiv o vânzare în cadrul căreia, în momentul încheierii acordului de vânzare, FPM a împrumutat sau a convenit să împrumute instrumentul în vederea livrării acestuia la decontarea tranzacţiei, cu excepţia:
(a)unei vânzări de către oricare dintre părţi printr-un acord repo în cadrul căruia o parte a acceptat să îi vândă celeilalte părţi un titlu de valoare la un preţ determinat, aceasta din urmă angajându-se să îi revândă titlul de valoare la o dată ulterioară la un alt preţ determinat; sau
(b)a unei angajări într-un contract futures sau într-un alt contract derivat prin care se convine asupra vânzării unor titluri de valoare la un preţ determinat la o dată ulterioară;
23."administrator al unui FPM" înseamnă, în cazul unui FPM care este un OPCVM, societatea de administrare a OPCVM sau, în cazul unui OPCVM cu autoadministrare, întreprinderea de investiţii a OPCVM, iar în cazul unui FPM care este considerat un FIA, un AFIA sau un FIA administrat intern.