Art. 2. - Art. 2: Definiţii - Regulamentul 1129/14-iun-2017 privind prospectul care trebuie publicat în cazul unei oferte publice de valori mobiliare sau al admiterii de valori mobiliare la tranzacţionare pe o piaţă reglementată, şi de abrogare a Directivei 2003/71/CE
Acte UE
Jurnalul Oficial 168L
În vigoare Versiune de la: 9 Ianuarie 2024
Art. 2: Definiţii
În sensul prezentului regulament, se aplică următoarele definiţii:
(a)"valori mobiliare" înseamnă valorile mobiliare astfel cum sunt definite la articolul 4 alineatul (1) punctul 44 din Directiva 2014/65/UE, cu excepţia instrumentelor pieţei monetare, astfel cum sunt definite la articolul 4 alineatul (1) punctul 17 din Directiva 2014/65/UE, şi a căror scadenţă este mai mică de 12 luni;
(b)"titluri de capital" înseamnă acţiuni şi alte valori mobiliare asimilabile acţiunilor societăţilor, precum şi orice alt tip de valori mobiliare care conferă dreptul de a dobândi oricare dintre valorile mobiliare menţionate anterior ca urmare a conversiei lor sau a exercitării drepturilor conferite de ele, cu condiţia ca valorile mobiliare din a doua categorie să fie emise de emitentul acţiunilor-suport sau de o entitate care aparţine grupului din care face parte emitentul respectiv;
(c)"valori mobiliare, altele decât titlurile de capital" înseamnă toate valorile mobiliare care nu sunt titluri de capital;
(d)"ofertă publică de valori mobiliare" înseamnă o comunicare adresată unor persoane, făcută sub orice formă şi prin orice mijloace, care prezintă informaţii suficiente despre condiţiile ofertei şi despre valorile mobiliare oferite, astfel încât să permită investitorului să adopte o decizie cu privire la cumpărarea sau subscrierea valorilor mobiliare respective. Această definiţie se aplică şi în situaţia plasamentului de valori mobiliare prin intermediari financiari;
(e)"investitori calificaţi" înseamnă persoanele sau entităţile care sunt enumerate în secţiunea I punctele 1-4 din anexa II la Directiva 2014/65/UE, precum şi persoanele sau entităţile care sunt tratate, la cerere, drept clienţi profesionali în conformitate cu secţiunea II din anexa respectivă sau care sunt recunoscute drept contrapărţi eligibile în conformitate cu articolul 30 din Directiva 2014/65/UE, cu excepţia cazului în care au încheiat un acord să fie tratate drept clienţi neprofesionali în conformitate cu secţiunea I al patrulea punct din anexa respectivă. În vederea aplicării primei teze de la prezenta literă, la cererea emitentului, firmele de investiţii şi instituţiile de credit îi comunică acestuia clasificarea clienţilor lor, sub rezerva respectării legislaţiei relevante privind protecţia datelor;
(f)"întreprinderi mici şi mijlocii" sau "IMM-uri" înseamnă oricare dintre următoarele:
(i)societăţi comerciale care, conform ultimelor lor situaţii financiare anuale sau consolidate, îndeplinesc cel puţin două din următoarele trei criterii: un număr mediu de angajaţi mai mic de 250 de persoane în cursul exerciţiului financiar, un total al bilanţului care nu depăşeşte 43 000 000 EUR şi o cifră de afaceri netă anuală care nu depăşeşte 50 000 000 EUR; sau
(ii)întreprinderi mici şi mijlocii, astfel cum sunt definite la articolul 4 alineatul (1) punctul 13 din Directiva 2014/65/UE;
(g)"instituţie de credit" înseamnă o instituţie de credit astfel cum este definită la articolul 4 alineatul (1) punctul 1 din Regulamentul (UE) nr. 575/2013;
(h)"emitent" înseamnă o entitate juridică care emite sau propune emiterea de valori mobiliare;
(i)"ofertant" înseamnă o persoană fizică sau juridică care oferă valori mobiliare publicului;
(j)"piaţă reglementată" înseamnă o piaţă reglementată astfel cum este definită la articolul alineatul (1) punctul 21 din Directiva 2014/65/UE;
(k)"comunicare cu caracter publicitar" înseamnă o comunicare care întruneşte următoarele două elemente:
(i)priveşte o ofertă publică specifică de valori mobiliare sau o admitere la tranzacţionare pe o piaţă reglementată;
(ii)urmăreşte în mod specific să promoveze subscrierea sau achiziţionarea potenţială de valori mobiliare;
(l)"informaţii reglementate" înseamnă informaţii reglementate astfel cum sunt definite la articolul 2 alineatul (1) litera (k) din Directiva 2004/109/CE;
(m)"stat membru de origine" înseamnă:
(i)pentru toţi emitenţii de valori mobiliare stabiliţi în Uniune care nu sunt menţionaţi la punctul (ii), statul membru în care emitentul are sediul social;
(ii)pentru orice emisiune de valori mobiliare, altele decât titlurile de capital, a căror valoare nominală unitară este cel puţin egală cu 1 000 EUR şi pentru orice emisiune de valori mobiliare, altele decât titlurile de capital, care conferă dreptul de a achiziţiona orice valoare mobiliară sau de a primi o sumă în numerar, ca urmare a conversiei acestor valori mobiliare sau a exercitării drepturilor conferite de acestea, atât timp cât emitentul valorilor mobiliare, altele decât titlurile de capital, nu este emitentul valorilor mobiliare suport sau o entitate care aparţine grupului acestui din urmă emitent, statul membru în care emitentul are sediul social, acela în care valorile mobiliare respective au fost sau vor fi admise la tranzacţionare pe o piaţă reglementată sau acela în care valorile mobiliare sunt oferite publicului conform alegerii emitentului, a ofertantului sau a persoanei care solicită admiterea la tranzacţionare pe o piaţă reglementată. Acelaşi lucru se aplică emisiunii de valori mobiliare, altele decât titlurile de capital, într-o altă monedă decât euro, cu condiţia ca valoarea nominală unitară minimă să fie aproape echivalentă cu 1 000 EUR;
(iii)pentru toţi emitenţii de valori mobiliare stabiliţi într-o ţară terţă care nu sunt menţionaţi la punctul (ii), statul membru în care se intenţionează să se ofere publicului pentru prima dată valorile mobiliare sau în care se introduce prima cerere de admitere la tranzacţionare pe o piaţă reglementată, conform alegerii emitentului, a ofertantului sau a persoanei care solicită admiterea la tranzacţionare pe o piaţă reglementată, sub rezerva unei alegeri ulterioare din partea emitenţilor stabiliţi într-o ţară terţă, în oricare dintre circumstanţele următoare:
- în cazul în care statul membru de origine nu a fost stabilit prin alegerea acestor emitenţi;
- în conformitate cu articolul 2 alineatul (1) litera (i) punctul (iii) din Directiva 2004/109/CE;
(n)"stat membru gazdă" înseamnă statul membru în care se face o ofertă publică de valori mobiliare sau se solicită admiterea la tranzacţionare pe o piaţă reglementată, în cazul în care acesta diferă de statul membru de origine;
(o)"autoritate competentă" înseamnă autoritatea desemnată de fiecare stat membru în conformitate cu articolul 31, cu excepţia cazului în care se dispune altfel în prezentul regulament;
(p)"organism de plasament colectiv, altul decât cel de tip închis" înseamnă fondurile de investiţii şi societăţile de investiţii care au ambele caracteristici următoare:
(i)atrag capital de la o serie de investitori, în vederea plasării acestuia în conformitate cu o politică de investiţii definită în interesul respectivilor investitori;
(ii)titlurile lor de participare sunt, la solicitarea deţinătorilor acestora, răscumpărate sau rambursate, direct sau indirect, în baza activelor acestor organisme;
(q)"unităţi ale unui organism de plasament colectiv" înseamnă valorile mobiliare emise de un organism de plasament colectiv reprezentând drepturile participanţilor la organism asupra activelor acestuia;
(r)"aprobare" înseamnă rezultatul pozitiv al verificării de către autoritatea competentă din statul membru de origine a caracterului exhaustiv, coerent şi inteligibil al informaţiilor furnizate în prospect;
(s)"prospect de bază" înseamnă un prospect conform cu articolul 8 şi, la alegerea emitentului, condiţiile finale ale ofertei;
(t)"zile lucrătoare" înseamnă zilele lucrătoare ale autorităţii competente relevante, excluzând sâmbetele, duminicile şi sărbătorile legale, astfel cum sunt definite de dreptul intern aplicabil autorităţii competente respective;
(u)"sistem multilateral de tranzacţionare" sau "MTF" înseamnă un sistem multilateral de tranzacţionare astfel cum este definit la articolul 4 alineatul (1) punctul 22 din Directiva 2014/65/UE;
(v)"sistem organizat de tranzacţionare" sau "OTF" înseamnă un sistem organizat de tranzacţionare astfel cum este definit la articolul 4 alineatul (1) punctul 23 din Directiva 2014/65/UE;
(w)"piaţă de creştere pentru IMM-uri" înseamnă o piaţă de creştere pentru IMM-uri astfel cum este definită la articolul 4 alineatul (1) punctul 12 din Directiva 2014/65/UE;
(x)"emitent dintr-o ţară terţă" înseamnă un emitent stabilit într-o ţară terţă;
(y)"perioadă de valabilitate a ofertei" înseamnă perioada în care potenţialii investitori pot să achiziţioneze sau să subscrie valorile mobiliare în cauză;
(z)"suport durabil" înseamnă orice instrument care:
(i)permite unui client să stocheze informaţii care îi sunt adresate personal, într-un mod care permite ca informaţiile respective să fie consultate ulterior, pentru o perioadă adecvată scopului acestor informaţii; şi
(ii)permite reproducerea neschimbată a informaţiilor stocate.