Capitolul 3 - ACOPERIREA RISCURILOR - Directiva 93/6/CEE/15-mar-1993 privind rata de adecvare a capitalului întreprinderilor de investiţii şi al instituţiilor de credit
Acte UE
Editia Speciala a Jurnalului Oficial
Ieşit din vigoare Versiune de la: 1 Ianuarie 2007
CAPITOLUL 3:ACOPERIREA RISCURILOR
Art. 4
(1)Autorităţile competente impun instituţiilor să dispună de fonduri proprii care să fie întotdeauna egale sau mai mari decât suma următoarelor elemente:
(i)cerinţele de capital calculate în conformitate cu anexele I, II şi VI în ceea ce priveşte portofoliul lor privind tranzacţiile cu titluri (instrumente) financiare;
(ii)cerinţele de capital calculate în conformitate cu anexa III privind totalitatea operaţiunilor lor;
(iii)cerinţele de capital menţionate în Directiva 89/647/CEE privind totalitatea operaţiunilor lor, cu excepţia portofoliului privind tranzacţiile cu titluri (instrumente) financiare şi activelor nelichide, în cazul în care sunt deduse din fondurile proprii, în conformitate cu punctul 2 litera (d) din anexa V;
(iv)cerinţele de capital stabilite în conformitate cu dispoziţiile alineatului (2).
Oricare ar fi valoarea cerinţelor de capital menţionate la punctele (i)-(iv), cerinţele privind fondurile proprii ale întreprinderilor de investiţii nu trebuie în nici un caz să fie mai mici decât cerinţa prevăzută la anexa IV.
(2)Autorităţile competente impun instituţiilor să acopere prin fonduri proprii adecvate riscurile aferente operaţiunilor care nu fac obiectul nici al prezentei directive, nici al Directivei 89/647/CEE, dar care sunt asimilabile riscurilor menţionate în aceste directive.
(3)În cazul în care fondurile proprii ale unei instituţii scad sub valoarea cerinţei de fonduri proprii, astfel cum este ea calculată în alineatul (1), autorităţile competente se asigură că instituţia respectivă ia măsurile corespunzătoare în vederea regularizării situaţiei în cel mai scurt timp posibil.
(4)Autorităţile competente impun instituţiilor să instituie sisteme de supraveghere şi control ale riscurilor de rată a dobânzii aferente totalităţii operaţiunilor lor, aceste sisteme fiind supravegheate de către autorităţile competente.
(5)Pentru a îndeplini cerinţele autorităţilor competente, instituţiile trebuie să dispună de sisteme adecvate de calculare cu suficientă precizie, în orice moment, a situaţiei lor financiare.
(6)Fără a aduce atingere dispoziţiilor alineatului (1), autorităţile competente pot permite instituţiilor să calculeze cerinţele de capital pentru portofoliul lor privind tranzacţiile cu titluri (instrumente) financiare mai degrabă în conformitate cu dispoziţiile Directivei 89/647/CEE decât cu dispoziţiile anexelor I şi II la prezenta directivă, cu condiţia îndeplinirii următoarelor condiţii:
(i)portofoliul privind tranzacţiile cu titluri (instrumente) financiare al acestor instituţii nu depăşeşte în mod normal 5 % din totalitatea operaţiunilor lor;
(ii)totalul poziţiilor din portofoliul lor privind tranzacţiile cu titluri (instrumente) financiare nu depăşeşte în mod normal 15 milioane ECU şi
(iii)portofoliul privind tranzacţiile cu titluri (instrumente) financiare al acestor instituţii nu depăşeşte în nici un moment 6 % din totalitatea operaţiunilor lor şi totalul poziţiilor din portofoliul lor nu depăşeşte în nici un moment 20 milioane ECU.
(7)Pentru a calcula, în sensul alineatului (6) punctele (i) şi (iii), partea pe care o reprezintă portofoliul privind tranzacţiile cu titluri (instrumente) financiare din totalitatea operaţiunilor, autorităţile competente pot lua în calcul fie volumul combinat al operaţiunilor din bilanţ şi al celor care nu sunt incluse în bilanţ, fie contul de profit şi pierdere, fie fondurile proprii ale instituţiilor respective, fie o combinaţie a tuturor acestor modalităţi de calcul. Pentru a evalua volumul operaţiunilor din bilanţ şi a celor care nu sunt incluse în bilanţ, titlurile de creanţă sunt evaluate la preţul pieţei sau la valoarea lor nominală, titlurile de proprietate sunt evaluate la preţul pieţei, iar instrumentele derivate sun evaluate în funcţie de valoarea lor nominală sau de valoarea de piaţă a instrumentelor suport. Poziţiile lungi şi scurte se însumează, indiferent de semnul lor.
(8)În cazul în care o instituţie depăşeşte, într-o perioadă mai lungă de timp, una sau ambele limite stabilite la alineatul (6) punctele (i) şi (ii) sau una sau ambele limite stabilite la punctul (iii), instituţia în cauză trebuie să se conformeze, în ceea ce priveşte portofoliul său, cerinţelor prevăzute la articolul 4 alineatul (1) punctul (i), şi nu cerinţelor prevăzute în Directiva 89/647/CEE, şi să notifice autoritatea competentă.