Art. 3i. - Art. 3 i : Transparenţa administratorilor de active - Directiva 2007/36/CE/11-iul-2007 privind exercitarea anumitor drepturi ale acţionarilor în cadrul societăţilor comerciale cotate la bursă
Acte UE
Jurnalul Oficial 184L
În vigoare Versiune de la: 9 Ianuarie 2024
Art. 3i: Transparenţa administratorilor de active
(1)Statele membre se asigură că administratorii de active dezvăluie anual investitorului instituţional cu care au încheiat acordurile menţionate la articolul 3h informaţii privind modul în care strategia de investiţii şi punerea în aplicare a acesteia respectă acordul şi contribuie la performanţa pe termen lung a activelor investitorului instituţional sau a fondului. Aceste dezvăluiri includ informarea cu privire la riscurile materiale esenţiale pe termen mediu şi lung asociate cu investiţiile, structura portofoliului, rotaţia şi costurile rotaţiei, utilizarea consilierilor de vot în cadrul activităţilor de implicare şi politica lor privind împrumutul de titluri de valoare şi punerea în aplicare a acesteia pentru realizarea activităţilor sale de implicare, dacă este cazul, în special cu ocazia adunării generale a societăţilor comerciale în care s-a investit. Aceste dezvăluiri includ, de asemenea, următoarele informaţii: dacă şi, în caz afirmativ, modul în care iau decizii de investiţii pe baza unor evaluări a performanţei pe termen mediu şi lung a societăţii comerciale în care s-a investit, inclusiv a performanţei nefinanciare, şi dacă şi, în caz afirmativ, ce conflicte de interese au apărut în legătură cu activităţile de implicare şi cum au fost soluţionate de către administratorii de active.
(2)Statele membre pot prevedea ca informaţiile menţionate la alineatul (1) să fie dezvăluite împreună cu raportul anual menţionat la articolul 68 din Directiva 2009/65/CE sau la articolul 22 din Directive 2011/61/UE sau în comunicările periodice menţionate la articolul 25 alineatul (6) din Directiva 2014/65/UE.
În cazul în care informaţiile dezvăluite în temeiul alineatului (1) sunt deja la dispoziţia publicului, administratorul de active nu trebuie să le furnizeze direct investitorului instituţional.
(3)În cazul în care administratorul de active nu administrează activele discreţionar, în mod personalizat pentru fiecare client, statele membre pot impune ca informaţiile dezvăluite în temeiul alineatului (1) să fie furnizate, de asemenea, la cerere şi altor investitori ai aceluiaşi fond.