Art. 3. - Art. 3: Exceptări opţionale - Directiva 2004/39/CE/21-apr-2004 privind pieţele instrumentelor financiare, de modificare a Directivelor 85/611/CEE şi 93/6/CEE ale Consiliului şi a Directivei 2000/12/CE a Parlamentului European şi a Consiliului şi de abrogare a Directivei 93/22/CEE a Consiliului

Acte UE

Editia Speciala a Jurnalului Oficial

Ieşit din vigoare
Versiune de la: 15 Noiembrie 2017
Art. 3: Exceptări opţionale
1.Statele membre pot opta să nu aplice prezenta directivă persoanelor pentru care reprezintă statul membru de origine şi care:
- nu sunt autorizate să deţină fonduri sau titluri ale clienţilor şi care, din acest motiv, nu riscă în nici un moment să fie debitoare faţă de aceştia şi
- nu sunt autorizate să furnizeze servicii de investiţii, cu excepţia preluării şi transmiterii ordinelor privind valorile mobiliare şi părţilor de organisme de plasament colectiv, precum şi furnizarea de servicii de consiliere în investiţii în privinţa acestor instrumente financiare şi
- în cadrul furnizării acestui serviciu, sunt autorizate să transmită ordinele doar:
(i)întreprinderilor de investiţii autorizate în conformitate cu prezenta directivă;
(ii)instituţiilor de credit autorizate în conformitate cu Directiva 2000/12/CE;
(iii)sucursalelor întreprinderilor de investiţii sau ale instituţiilor de credit care sunt autorizate într-o ţară terţă şi cărora li se aplică şi care respectă normele prudenţiale considerate de autorităţile competente ca fiind cel puţin la fel de stricte ca şi cele stabilite de prezenta directivă, de Directiva 2000/12/CE sau de Directiva 93/6/CEE;
(iv)organismelor de plasament colectiv autorizate în temeiul dreptului unui stat membru să vândă părţi publicului şi gestionarilor acestor organisme;
(v)întreprinderilor de investiţii cu capital fix, prevăzute la articolul 15 alineatul (4) din a doua Directivă 77/91/CEE a Consiliului din 13 decembrie 1976 de coordonare, în vederea echivalării, a garanţiilor impuse întreprinderilor în statele membre, în sensul articolului 58 al doilea paragraf din tratat, pentru protejarea intereselor asociaţilor sau terţilor, în ceea ce priveşte constituirea întreprinderilor anonime şi menţinerea şi modificarea capitalului acestora (1), ale căror titluri sunt cotate sau tranzacţionate pe piaţa reglementată a unui stat membru;
(1)JO L 26, 31.1.1977, p. 1, directivă modificată ultima dată de Actul de aderare din 1994.
cu condiţia ca activităţile acestor persoane să fie reglementate la nivel naţional.
2.Persoanele care sunt excluse din sfera de aplicare a prezentei directive în temeiul alineatului (1) nu beneficiază de libertatea de a presta servicii şi/sau de a exercita activităţi, nici de libertatea de a stabili sucursale în conformitate cu articolele 31 şi respectiv 32.